Przegląd raportów makroekonomicznych:

Na czwartek zaplanowano wiele publikacji danych makroekonomicznych, z których większość ma spore znaczenie. Warto zwrócić uwagę, że dziś ukaże się amerykański odczyt PKB za III kwartał, a konsensus jest stosunkowo wysoki — około 3,2%. Rzeczywisty wynik może odbiegać w obie strony, ale prognozy są optymistyczne. W USA publikowany będzie także bazowy wskaźnik PCE — preferowana przez Fed miara inflacji — który ma nieznacznie wzrosnąć do ok. 3,1% r/r za wrzesień. Niemniej uważamy, że w tym tygodniu PCE traci na znaczeniu dla rynku, ponieważ Fed odbył spotkanie już wczoraj: podwyżka w grudniu jest uwzględniona, a rynki nawet wyceniają kolejną podwyżkę w marcu. Wyższa inflacja przestała być niespodzianką, a dolar od dwóch miesięcy rośnie niezależnie od pojedynczych raportów.

Analiza fundamentalnych wydarzeń:

Głównym wydarzeniem fundamentalnym w czwartek jest posiedzenie Europejskiego Banku Centralnego i wystąpienie Christine Lagarde. Rynki praktycznie zignorowały wczoraj decyzję Fed i uwagi Kevina Warsha — choć to wczesny etap. Uważamy, że były przesłanki do silniejszych ruchów, gdyby Warsh przyjął jeszcze jastrzębski ton, lecz traderzy już uwzględnili większość jastrzębich scenariuszy. Dziś EBC może zająć dowolny ton, a w praktyce nie musi to zmienić trajektorii euro: waluta spada od dwóch miesięcy praktycznie bez korekty. Spadek zakończy się dopiero wtedy, gdy rynek uzna, że się zakończył. Dwa wcześniejsze zacieśnienia ze strony EBC przeszły w dużej mierze bez echa.

Tło geopolityczne pozostaje niekorzystne. Stany Zjednoczone i Iran nie prowadzą oficjalnych rozmów, a Donald Trump nadal twierdzi, że porozumienie może zostać zawarte — pytanie tylko kiedy. Pojawiają się doniesienia, że USA i Izrael mogą wznowić uderzenia w Iran po wyborach śródokresowych, jeśli nie dojdzie do porozumienia; uważamy ten scenariusz za bardziej prawdopodobny niż rozejm. Iran z kolei deklaruje gotowość do uderzeń przeciwko sojusznikom USA w regionie. Dodatkowo w wielu krajach europejskich trwają masowe niepokoje, co nie sprzyja euro.

Podsumowanie:

W przedostatnim dniu tygodnia handlowego zmienność może wzrosnąć ze względu na istotne publikacje makroekonomiczne z USA oraz posiedzenie EBC. W przypadku pary EUR/USD warto rozważyć handel w przedziale 1,1132–1,1140, a dla pary GBP/USD – w przedziale 1,3319–1,3331. Naszym zdaniem zarówno euro, jak i funt mają potencjał wzrostowy, choć zachowanie rynku może pozostać nieprzewidywalne.

Podstawowe zasady systemu handlowego:

1. Siła sygnału jest określana przez czas potrzebny na jego uformowanie (odbicie lub wybicie z poziomu). Im szybciej powstaje sygnał, tym jest on silniejszy.

2. Jeśli dwie lub więcej pozycji zostało otwartych w pobliżu dowolnego poziomu w oparciu o fałszywy sygnał, wszystkie kolejne sygnały na tym poziomie należy zignorować.

3. W zakresie bocznym każda para może generować wiele fałszywych sygnałów lub nie generować ich wcale. Poziomy techniczne mogą zostać zignorowane.

4. W godzinowym przedziale czasowym można handlować za pomocą sygnałów ze wskaźnika MACD tylko przy dużej zmienności i wyraźnym trendzie, który powinien zostać potwierdzony przez linię trendu lub kanał trendu.

5. Jeśli dwa poziomy znajdują się zbyt blisko siebie (5-20 pipsów), należy je traktować jako strefę wsparcia lub oporu.

6. Kiedy cena poruszy się we właściwym kierunku o 15 pipsów, należy ustawić Stop Loss na próg rentowności.

Na wykresie:

Poziomy wsparcia i oporu to poziomy, które służą jako cele przy kupnie lub sprzedaży pary. Możesz umieścić Take Profit w ich pobliżu.

Czerwone linie to kanały lub linie trendu, które wyświetlają aktualny trend i pokazują, w którym kierunku lepiej jest teraz handlować.

Wskaźnik MACD (14, 22, 3) składa się z histogramu i linii sygnału - to wskaźnik pomocniczy, który może być również wykorzystany jako źródło sygnału.

Ważne przemówienia i raporty ekonomiczne, które zawsze można znaleźć w kalendarzu ekonomicznym, mogą poważnie wpłynąć na ruch pary walutowej. Dlatego w momencie ich publikacji zalecamy bardzo ostrożny handel lub wyjście z rynku, aby uniknąć gwałtownych wahań cen.

Początkujący traderzy powinni pamiętać, że nie każda pojedyncza transakcja musi przynosić zyski. Opracowanie jasnej strategii i zarządzanie środkami to klucz do udanego handlu w kontekście długoterminowym.