Ontem, os índices de ações encerraram o dia com fortes ganhos. O S&P 500 subiu 1,02%, enquanto o Nasdaq 100 registrou alta de 1,23%. O Dow Jones Industrial Average subiu 0,63%.

Os futuros dos índices avançaram de forma significativa após a sessão à vista, refletindo o otimismo dos investidores. Ao mesmo tempo, os preços do petróleo recuaram após declarações do presidente dos EUA, Donald Trump, indicando disposição para retomar as negociações com o Irã. Essa sinalização reforçou as expectativas de um possível acordo capaz de aliviar as tensões no Oriente Médio, uma região-chave para o abastecimento energético global.

A confiança na retomada do diálogo com o Irã, impulsionada pelos comentários do presidente americano, levou os participantes do mercado a reprecificar os riscos. A redução das tensões geopolíticas tende a diminuir as preocupações com interrupções no fornecimento, pressionando os preços do petróleo para baixo. Os agentes de mercado parecem apostar que uma solução diplomática pode estabilizar o cenário e, consequentemente, ampliar a oferta global da commodity.

Ao mesmo tempo, a alta dos futuros dos índices acionários indica que os investidores veem espaço para novas valorizações nos mercados de ações. Um ambiente geopolítico mais estável, aliado à ausência de choques abruptos e à possível redução da pressão sobre os preços das commodities, pode criar condições favoráveis para o crescimento dos lucros corporativos.

O índice MSCI All Country World avançou 0,4%, registrando o oitavo dia consecutivo de ganhos — a sequência mais longa desde setembro. Os mercados asiáticos acompanharam a alta de Wall Street, liderados por empresas de tecnologia, com o índice regional subindo 1,5% em meio ao otimismo de que a redução das tensões contribuirá para a queda dos preços do petróleo e o suporte ao crescimento econômico.

O Brent recuou 0,9%, para US$ 98,44 por barril, diante de sinais de que Washington e Teerã podem retomar as negociações de paz, mesmo após o anúncio de bloqueio ao Estreito de Ormuz pelos EUA. O dólar enfraqueceu frente à maioria das moedas do G10. Os rendimentos dos Treasuries avançaram, enquanto a taxa dos títulos de 10 anos recuou um ponto-base, para 4,28%, refletindo o impacto desinflacionário de preços mais baixos do petróleo.

O ouro se recuperou após duas sessões de queda, sendo negociado próximo de US$ 4.765 por onça, enquanto o Bitcoin avançou para cerca de US$ 74.300. Já o cobre atingiu o nível mais alto em mais de um mês.

Vale lembrar que, ontem, Donald Trump ordenou um bloqueio do Estreito de Ormuz, após as negociações realizadas no fim de semana, em Islamabad, não terem produzido resultados. O Irã classificou as restrições impostas pelos EUA como ilegais e como um ato de pirataria, além de ameaçar portos da região caso suas próprias infraestruturas sejam atingidas.

No que diz respeito ao quadro técnico do S&P 500, a principal tarefa dos compradores hoje será romper a resistência mais próxima, em 6.896. Isso pode ajudar o índice a ganhar impulso de alta e abrir caminho para um avanço até 6.914. Outra prioridade para os compradores é sustentar o preço acima de 6.930, o que fortaleceria suas posições.

Em caso de movimento de baixa, em um cenário de redução do apetite por risco, os compradores devem defender a região próxima de 6.883. Uma quebra abaixo desse nível pode levar rapidamente o índice de volta para 6.871 e abrir espaço para uma queda até 6.854.